BacktestFolio · Glossar
Information Ratio
In einfachen Worten
Die Sharpe-Ratio misst Rendite je Einheit Gesamtrisiko; die Information Ratio misst die Extra-Rendite je Einheit Abweichung vom Benchmark. Eine hohe IR deutet auf stabilere Outperformance hin; Broschüren-Schwellen (etwa 0,5) hängen vom Mandat und vom Zeitraum ab.
Technische Definition
Überschussrendite gegenüber der Benchmark geteilt durch den Tracking Error. Misst, wie konsistent eine Strategie die Benchmark übertrifft: Ein hoher IR bedeutet, dass die Überrendite systematisch und nicht nur Glück ist.