BacktestFolio · Glossar
Korrelation
In einfachen Worten
Liegt zwischen -1 und +1. Nahe +1 bewegen sich die beiden Assets tendenziell in dieselbe Richtung; nahe -1 in entgegengesetzte Richtungen. Niedrige Korrelation zwischen den Bausteinen senkt die Gesamtvolatilität des Portfolios.
Technische Definition
Pearson-Koeffizient zwischen den ausgerichteten Renditezeitreihen der Assets; misst lineare Abhängigkeit auf dem verfügbaren historischen Sample.