Jämför ETF:er och fonder i Analys

När du är klar med den här guiden kan du ställa två eller fler ETF:er eller fonder sida vid sida under samma historiska period och se vem som gav mest avkastning, vem som svängde minst och hur mycket de rör sig tillsammans.

Steg 1: lägg till instrumenten du vill jämföra

Under Datainmatning anger du ticker eller ISIN för varje fond du vill jämföra. Fältet känner igen instrumentet och föreslår rätt börs och valuta, praktiskt när samma ETF handlas under olika tickers på olika marknader. Lägg till instrument öppnar en ny rad; finns inte en fond i databasen använder du Lägg till manuellt instrument: då måste du själv importera den historiska tidsserien för instrumentet du vill analysera. Ställ även in Risk-Free-räntan per år innan du kör, den används längre ner för Sharpe-kvoten och de andra riskmåtten.

Till skillnad från Backtest sätter du inga vikter här. Du bygger ingen samlad portfölj, du jämför instrument ett mot ett över samma period. En global aktie-ETF som även täcker tillväxtmarknader och en som bara följer utvecklade marknader, båda med en låg TER, förblir två separata serier genom hela analysen, aldrig ihopslagna till ett enda tal.

Steg 2: läs översikten

När analysen är klar radar Översikt upp fyra tal per instrument: CAGR, volatilitet, Sharpe och maximal drawdown. Ovanför tabellen kan du byta global period, från de senaste 12 månaderna till den längsta gemensamma historiken, eller ställa in en egen. Ändra perioden och alla tal nedanför uppdateras tillsammans.

Steg 3: jämför avkastningen över tid

Avsnitten under Avkastning & utveckling ser på samma jämförelse från olika håll. Normaliserad utveckling (Avkastning) sätter varje instrument till samma startpunkt, praktiskt för att se vem som legat i täten hela vägen, inte bara vid mållinjen. Rolling-avkastningsanalys bryter ner jämförelsen i rullande fönster, så du inte dömer två fonder efter ett enda bra eller dåligt år. Längre ner hittar du också avkastningen år för år och ett block med kvantitativ analys över samma period.

Steg 4: se vem som vinner i den direkta jämförelsen

Jämförelser är där jämförelsen blir direkt. Den direkta jämförelsen rankar instrumenten efter winrate, hur många gånger ett slagit det andra under vald period: med två instrument räcker rankningen, från tre och uppåt dyker även en pairwise-matris upp som ställer varje par mot varandra. Direkt under samlar Risk-Adjusted avkastningar Sharpe, Sortino och Calmar, medan korrelationsmatrisen visar hur mycket instrumenten rör sig tillsammans. Två fonder med korrelation nära 1 ger lite verklig riskspridning, även om de på pappret ser ut som två olika val.

Fördjupa

För varför, vilka nyckeltal du bör titta på först och vilka misstag du bör undvika när du jämför olika fonder, se guiden Jämför ETF:er och fonder.

Redo att testa med dina egna instrument? Gå till ETF/fondanalys.

Innehållet på denna sida är uteslutande i utbildningssyfte och utgör inte finansiell rådgivning, investeringsrekommendation eller avkastningsgaranti. Se Finansiellt friskrivningsmeddelande.