BacktestFolio · Woordenlijst
Diversificatie
In eenvoudige taal
Leg niet al uw eieren in één mandje: als aandelen en obligaties niet altijd tegelijkertijd dalen, doorstaat een gemengde portefeuille crashes beter dan een geconcentreerde. Diversificatie is de enige 'gratis lunch' in de financiële wereld — het vermindert risico zonder noodzakelijkerwijs rendement op te offeren.
Technische definitie
Beginsel waarbij het combineren van activa met lage onderlinge correlatie het totale portefeuillerisico vermindert zonder het verwachte rendement proportioneel te offeren. Het is de basis van de Moderne Portefeuilletheorie van Markowitz (1952).