BacktestFolio · Glossário
Look-ahead Bias
Em linguagem simples
Se otimizar uma carteira usando 30 anos de dados e depois 'testar' a estratégia nesses mesmos 30 anos, está a usar informação futura que não existia na altura. É como fazer um exame tendo já visto as respostas — os resultados serão sempre excelentes mas não replicáveis no futuro.
Definição técnica
Distorção metodológica em que uma simulação usa informação não disponível no momento da decisão simulada — como séries históricas corrigidas ex-post ou pesos otimizados com dados futuros. Torna os resultados do backtest irrealisticamente positivos.