BacktestFolio · Glossario
Ulcer Index
In parole semplici
A differenza del massimo drawdown, che conta solo il momento peggiore, l'Ulcer Index misura la sofferenza totale durante i ribassi: quanto si scende e per quanto tempo si resta sotto il picco. Più è basso, meno stress psicologico nel percorso di investimento.
Definizione tecnica
Indice di rischio che combina in un unico valore profondità e durata dei drawdown: è la radice quadrata della media dei quadrati dei drawdown percentuali. Valori bassi indicano un percorso più lineare con recuperi più rapidi.