BacktestFolio · Glossaire
Recovery Factor
En termes simples
Si le portefeuille a gagné 150% au total mais a eu un drawdown maximum de -30%, le Recovery Factor est 5. Plus il est élevé, mieux c'est : vous avez gagné beaucoup par rapport à la pire perte subie. Il complète le ratio Calmar qui utilise le CAGR plutôt que le rendement total.
Définition technique
Rapport entre le rendement total du portefeuille et la valeur absolue du drawdown maximum. Mesure la capacité du portefeuille à gagner suffisamment par rapport au risque maximum supporté en chemin.