BacktestFolio · Glossaire
Look-ahead Bias
En termes simples
Si on optimise un portefeuille en utilisant 30 ans de données puis qu'on 'teste' la stratégie sur ces mêmes 30 ans, on utilise des informations futures qui n'existaient pas à l'époque. C'est comme passer un examen en ayant déjà vu les réponses — les résultats seront toujours excellents mais non réplicables à l'avenir.
Définition technique
Distorsion méthodologique où une simulation utilise des informations non disponibles au moment de la décision simulée — comme des séries historiques corrigées ex-post ou des pondérations optimisées avec des données futures. Rend les résultats du backtest irréalistement positifs.